『オルカン』の信託金限度額が５兆円に変更されています
2024年3月14日
こんにちは。
投資信託クリニックの カン・チュンド です。
あなたは今年の１月、
『オルカン』の信託金限度額が
５兆円に引き上げられたのをご存じですか？
えっ、なにを突然！？
カンさん。
そもそも「信託金限度額」って
あまり聞きなじみがないのですが・・。
失礼しました。
投資信託の規模の上限（想定上のリミット）を指します。
投資信託の運用を開始する際、
便宜上、ファンドそのものの上限額、
つまりはそのファンドを入れる器の大きさを
「いくらぐらいにしておこう」と決めておくわけです。
今、オルカンの交付目論見書を見ていただくと、
信託金の限度額は
「５兆円」と記されています。
画像元：交付目論見書（ｅＭＡＸＩＳ Ｓｌｉｍ 全世界株式（オール・カントリー）
投信資料館のこちらの記事によりますと、
一般的にアクティブ運用の投資信託では、信託金限度額は数千億円程度に設定されることが多いのだとか。
ところで『オルカン』の信託金限度額は実は、
２兆円から
（2024年1月に）５兆円に変更されているのです。
プレスリリースはこちら。
理由は明快です。
ファンドの『純資産額』が想定以上に伸び、
２兆円を超えることが確実となったためです。
上記から遡ること2年。
2022年の2月に、
実は『オルカン』の信託金限度額は
5000億円から
2兆円に変更されています。
プレスリリースはこちら。
そしてさらに1年前の2021年2月。
『オルカン』の純資産額はまだ（たった）1000億円を超えたばかりだったのです。
親戚の子どもが
小2、小3くらいから、
しばらく見ないうちに中学生になって
一挙に背が伸びて大人びたように、
『オルカン』も瞬く間に大きくなったという印象があります。
わたしは以前こんなツイートをしました。
『オルカン』信託金限度額を2兆円から5兆円に引き上げ🙂
— カン・チュンド@インデックス投資アドバイザー🙋♂️ (@4649kang) January 29, 2024
（これって公演会場を武道館から東京ドームに移した感じでしょうか） pic.twitter.com/jn0CRitbXK
しかしながらオルカンの
『信託金限度額』の引き上げは、
まだこれで終わりというわけではないでしょう。
まだ始まったばかりかもしれません。
多くの人の記憶に残る、
正統派の投資信託として、
ファンドの大きさ（純資産総額）は10兆円、20兆円を目指すことになるでしょう。
最後に先述した投信資料館の記事から引用しておきます。
2008年頃、国内で最大の投資信託である「グローバル・ソブリン・オープン」では、信託金限度額を10兆円としていました。
記録は塗り替えられるためにあるのです。
カテゴリ：インデックス投資全般, 投資信託あれこれ
